ARK Invest 的 Brett Winton 概述了 30T 美元的人工智能市场潜力

ARK 首席未来学家认为，人工智能将取代知识工作者，而不仅仅是帮助他们，到 2030 年将释放数万亿美元的软件支出

将全球经济的知识工作者视为一份庞大的工资单。会计师、分析师、律师、顾问、程序员、营销人员：这些人靠思考谋生。 ARK Invest 的首席未来学家 Brett Winton 预计集体工资总额约为 30 万亿美元（不包括中国），他相信人工智能将占据其中的重要一大部分。

温顿的论点是，人工智能不仅仅会让知识工作者变得更快。它将开始取代工作本身，将大量劳动力支出转向软件和自动化。

论文背后的数字

ARK 预计，到 2030 年，人工智能驱动的软件支出每年可能会达到 3 万亿至 7 万亿美元。就背景而言，当今整个全球软件市场的规模仅为个位数万亿美元。 ARK 本质上是在争论，仅靠人工智能就可以在五年内将其翻倍或三倍。

元盛框架中最引人注目的数据点之一是成本曲线。据报道，代理基准的人工智能推理成本同比下降了 99% 以上，ARK 预计这一速度至少会持续到 2026 年中期。

谁捕获了价值

元盛将前沿模型公司视为主要受益者。 ARK 估计这一群体的潜在企业价值为 15 万亿至 20 万亿美元或更多。

据报道，OpenAI 的年度经常性收入在 200 亿至 300 亿美元之间。与此同时，Anthropic 最近几个季度的增长速度甚至超过了竞争对手。

ARK 还估计，计算容量租金约为每吉瓦 100 亿美元，产出货币化速度约为每吉瓦 300 亿美元。为运行这些模型的数据中心建设和供电每花费一美元，另一方就会产生大约三美元的经济价值。

宏观情况：GDP 增长 7%

ARK 预测人工智能可以将 GDP 年增长率加快至 7%，这一数字大大高于大多数主流预测。近几十年来，美国经济平均实际增长率约为 2-3%。

投资者应该注意什么

对于投资者来说，需要监控的关键变量是采用速度和利润压缩。如果企业采用人工智能工具的速度快于预期，ARK 的软件支出范围 7 万亿美元的上限就变得合理。如果模型提供商之间的竞争将价格推向零，那么对前沿公司 15 万亿至 20 万亿美元的企业价值估计可能会显得过于慷慨，而价值反而会增加到应用层和最终用户身上。

30 万亿美元的知识工作者工资不会一夜之间消失。但即使在未来十年将其中 10-20% 转向软件和人工智能服务，也将创造经济史上最大的财富转移之一。