Gauntlet 如何在链上金库中管理风险并优化 1.5B+ 的收益
核心要点
- 为了对风险和抵押品进行定价，Gauntlet 使用 CoinGecko API 作为其定量风险模型和 Gauntlet 应用程序的定价层，为风险分析和资产估值提供可靠的市场数据。
- 业务和用户成果 通过以编程方式提供实时定价、历史数据和流动性数据，Gauntlet 的团队可以在其风险系统中使用相同的市场
Gauntlet 是加密货币领域领先的定量风险管理公司。它为协议、应用程序和链构建优化策略和平台，而其经济风险模型则保护数十亿美元的去中心化金融。现在，同样的研究和风险专业知识为 Gauntlet 的链上金库提供支持，这些金库既基于 Morpho 等协议，也运行在 Gauntlet 的第一方金库基础设施 Aera 上，为金库供应商提供风险调整后的收益。
如今，超过 $1.5B 被分配到这些策略中，直接为超过 50,000 名用户提供服务，并通过合作伙伴为更多用户提供服务。为了对风险和抵押品进行定价，Gauntlet 使用 CoinGecko API 作为其定量风险模型和 Gauntlet 应用程序的定价层，为风险分析和资产估值提供可靠的市场数据。
关键指标一览
Gauntlet 的经济风险模型覆盖了数十亿美元的 DeFi，而其链上金库策略则为 50,000 多名用户分配了 1.5B 美元的资产。
CoinGecko API 为 Gauntlet 应用程序中的实时金库供应数据、个人金库分配和投资组合估值提供支持，并且是 Gauntlet API/SDK 的核心组件。
挑战：蓝筹股和新兴抵押品风险定价
当 Gauntlet 评估其链上金库的新抵押品选项时，它需要可靠的数据来评估资产价值、流动性和风险。从成熟的蓝筹代币到较新的加密原生资产，这一挑战在 DeFi 的广泛资产中变得更加复杂。金库可能有一天会持有已建立的、具有高度流动性的代币，而第二天就会将一种较新的加密原生资产评估为抵押品。两者都需要可靠的市场数据来为风险和估值决策提供信息。
Gauntlet 需要一家能够覆盖该范围两端的提供商，无需将多个来源拼接在一起，并且具有在实时制作系统中运行的速度和可靠性。除了总体价格之外，Gauntlet 还需要了解每种资产背后的特定流动性对和交易场所。
现在，这种需求已扩展到新兴的链上资产，例如稳定币、RWA 和其他代币化工具。
为什么 Gauntlet 选择 CoinGecko API
CoinGecko 的市场数据涵盖著名的蓝筹代币和长尾加密原生资产，通过集中式和去中心化交易所进行汇总，而不是依赖于单一场所。通过 CoinGecko API，Gauntlet 以编程方式访问其实时风险模型和 Gauntlet 应用程序的数据。
Gauntlet 对 CoinGecko API 的评价 “CoinGecko 是 Gauntlet 的基础数据提供商。它的定价和市场数据支持及时的风险决策，从评估新抵押品到监控市场和预言机价格之间的偏差，而其历史数据帮助我们回溯测试和完善策略。它还为 Gauntlet 应用程序中的众多指标提供支持，并作为我们 API/SDK 的核心组件。” — Rei Jiang，Gauntlet 首席技术官
Gauntlet 如何利用 CoinGecko API
CoinGecko 数据支持 Gauntlet 的量化风险模型进行资产选择和风险监控，同时在 Gauntlet 应用程序中向金库供应商提供显示的市场数据。
Gauntlet 应用程序中的金库和投资组合估值
每个金库的总供应量以美元显示，并与其净年收益一起显示，从而构成了 Gauntlet 金库锁定的总价值。 CoinGecko 的 /simple/token_price/{id} 端点按合约地址提供代币价格，将许多代币批量放入每个链的单个请求中。这使得 Gauntlet 能够有效地检索对 Gauntlet 应用程序中的多种资产进行估值所需的数据。
金库：锁定总价值和每个金库的供应量（美元）
在头寸级别，金库的“分配”选项卡按协议和资产细分相同的估值，准确显示分配给每个协议和资产的资本量。在投资组合页面上，连接的钱包显示多个链上持有的闲置资产的实时美元价值。这使用户可以了解可分配给 Gauntlet 金库的资产。对于投资组合视图中显示的资产，Gauntlet 使用 CoinGecko 的 /simple/price 端点来检索投资组合估值的当前价格。
分配：跨基础协议和资产分配的资本
闲置资产：金库外持有资产的实时美元价值
盈亏跟踪和策略回测的历史数据
Gauntlet 使用 CoinGecko 的 /coins/{id}/market_chart/range 端点来获取指定开始日期和结束日期之间的历史价格、市值和交易量数据。该数据支持用户仓位表现的历史视图，显示钱包价值如何随时间变化，以及 Gauntlet 的策略回测。
持仓历史：随着时间的推移钱包价值
对于由合约地址标识的代币，Gauntlet 使用 /coins/{id}/contract/{contract_address}/market_chart 来检索历史市场数据。对于过去的特定日期，它使用 /coins/{id}/history 来检索相应的历史价格。
风险模型的流动性分析和价格验证
在将资产视为金库抵押品之前，Gauntlet 使用 CoinGecko 的 /coins/{id}/tickers 端点来评估其流动性在交易对和场所（包括中心化和去中心化市场）中的分布情况。这使团队能够了解流动性是分布在多个市场还是集中在单个场所或池中。
CoinGecko 的市场价格也可作为 Gauntlet 实时风险系统中的独立参考。当它偏离资产的链上预言机价格时，这种差异可能预示着潜在的风险事件，并促使进一步监控。
业务和用户成果
通过以编程方式提供实时定价、历史数据和流动性数据，Gauntlet 的团队可以在其风险系统中使用相同的市场数据来评估金库抵押品的新资产。
定价信息还支持 Gauntlet 的持续风险监控。其预言偏差检查将资产的市场价格与预言价格进行比较，因此准确的市场数据对于识别潜在差异至关重要。
对于金库供应商来说，Gauntlet 应用程序中一致的定价很重要。金库 TVL、分配金额和投资组合余额等值基于相同的汇总市场定价，而不是单个交易所的观点。
Gauntlet 路线图的下一步是什么
Gauntlet 正在扩展其链上金库以及支持它们的基础设施。其路线图包括不断增加稳定币的采用和扩大链上现实世界资产，以及预测市场、代币化股票和永续期货等新兴类别。
这些市场引入了新的资产类型、交易场所和市场结构，需要更广泛的市场数据覆盖范围。随着 Gauntlet 扩展到这些市场，CoinGecko 覆盖现有资产和新兴资产、中心化和去中心化市场以及场所级流动性数据可以支持其背后的定价和风险分析。这还通过同一 API 提供的涵盖股票、ETF 和商品的真实资产数据扩展到代币化股票。
联系我们
准备好增强您的加密项目了吗？填写下面的表格，与我们的 API 销售团队联系，以获得适合企业需求的定制 CoinGecko API 计划。
本文是与 Gauntlet 团队合作撰写的。